長虹能源（836239）近日公布通告稱，公司向不特定合格投資者公開發行股票獲得證監會核準批復。自核準發行之日起12個月內，公司向不特定合格投資者公開發行不超過2310.77萬股新股（含行使超額配售選擇權所發新股），并在精選層掛牌。計劃募資9.515億元，重要用于年產15億只無汞環保堿性鋅錳電池智能廠建設項目、高倍率鋰離子電池自動化生產線及PACK組裝項目、新能源技術研發中心建設項目和補充流動資金。金融投資報記者注意到，這是繼秉揚科技后，在精選層掛牌上市的第二家川企。

擬發2310.77萬新股

根據招股書，在發行股票的數量方面，長虹能源本次向不特定投資者發行股票數量不超過2310.77萬股。同時，公司及主承銷商將根據發行的具體情況擇機采用超額配售選擇權，采用超額配售選擇權發行的股票數量不得超過本次發行股票數量的15%。本次發行股數不超過本次發行完成后股份總數的25%。

長虹能源成立于2006年十月三十日，注冊資本6932.3127萬元，2016年三月在全國股轉系統掛牌。公司在堿錳電池及鋰離子電池技術進步上持續投入，2017年、2018年、2019年和2020年上半年，公司研發投入占營業收入的比例分別為4.25%、4.28%、4.43%和3.91%。研發投入推動產品創新，加快了技術向市場的轉化速度，通過超高性能電池研究、CNAS實驗室、鋰電競爭力實驗室建設、動力鋰離子電池和低溫電池開發等，有效提升了公司技術及產品競爭力。

公司符合“市值不低于2億元，最近兩年凈利潤均不低于1500萬元且加權平均凈資產收益率平均不低于8%，或者最近一年凈利潤不低于2500萬元且加權平均凈資產收益率不低于8%”的精選層掛牌條件。

加碼新能源電池

近兩年，鋰電業務在公司整個業務版圖中表現亮眼。財務數據顯示，2019年，鋰離子電池業務營收約4.15億，占營業收入的比重為29.31%，同比上升78.30%；2020年1-六月，鋰電業務營收約2.33億，同比上升37.50%。

“但隨著電動工具、電動自行車、摩托車、電動叉車、AGV車等產品鋰電化的普及，與小動力市場相關的鋰電擴產與投資需求越來越大。”有業內人士表示，根據權威機構預測，2023年國內電動工具鋰電化率從2019年的23%上升至55%，產量將達到1.51億臺，由此催生鋰離子電池需求規模達到7.5GWh。在這樣的市場預期下，公司擴張欲望更為強烈。

公司本次計劃募資9.515億元，重要用于年產15億只無汞環保堿性鋅錳電池智能廠建設項目、高倍率鋰離子電池自動化生產線及PACK組裝項目、新能源技術研發中心建設項目和補充流動資金。

事實上，9億多的募資額只能解決其部分需求。“能夠募集到9億多資金，已經相當不錯了，即使與創業板公司先發相比也毫不遜色。創業板執行注冊制以來，新上市公司IPO募資中位數在6億元左右，平均數為10億元多一點。”云資本老總皮任遠告訴金融投資報記者。

或面對破發考驗

由于募投項目在初期只有投入而沒有產出，客觀上會使每股收益下降。對此，長虹能源控股股東承諾：不越權干預公司經營管理活動，不侵占公司利益，完整、及時履行公司制定的有關填補回報措施。公司控股股東為四川長虹電子控股集團有限公司，持有其70.68%的股本，公司實際控制人為四川省綿陽市國資委。

公司及其控股股東、董事和高級管理人員承諾：在精選層掛牌后6個月內，當公司股票價格持續二十日收盤價低于發行價時，將延長鎖定期；在精選層掛牌后3年內，當公司股票價格持續二十日收盤價低于每股凈資產時，將啟動公司回購等穩價預案。

長虹能源稱，公司應在啟動股價穩定措施條件觸發之日起15個交易日內，提出穩定公司股價的具體方法。

在控股股東增持股份方面，如公司已采取股價穩定措施并執行完畢后，股票價格仍低于最近一期經審計的每股凈資產，在符合相關法律、法規及規范性文件規定的情況下，長虹集團將在有關股價穩定措施滿足啟動條件后10個交易日內提出增持公司股份的方法，并增持公司股份。