“永遠(yuǎn)在做相同的事情，卻想得到不同的結(jié)果，這是一種精神錯(cuò)亂。”——愛(ài)因斯坦

最近長(zhǎng)城旗下的“蜂巢”能源，著實(shí)火了一把。

專(zhuān)門(mén)給電池搞發(fā)布會(huì)，把本來(lái)就用在車(chē)上的動(dòng)力電池叫成“車(chē)規(guī)級(jí)”動(dòng)力電池，

把疊片工藝上升到重大變革的高度，大聲量宣傳動(dòng)力電池“疊時(shí)代”，

正極層面更是打出了四元無(wú)鈷的概念

確確實(shí)實(shí)的體現(xiàn)出了長(zhǎng)城“體制機(jī)制改革”的成果——從此開(kāi)始注重市場(chǎng)宣傳，不止步于悶頭搞技術(shù)產(chǎn)品。

不管這個(gè)電池本身如何，長(zhǎng)城確實(shí)把握住了當(dāng)前中國(guó)汽車(chē)行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的關(guān)鍵——不能再在微笑曲線低端求規(guī)模，要上升到微笑曲線兩端，綜合關(guān)注汽車(chē)的技術(shù)產(chǎn)品、營(yíng)銷(xiāo)品牌，要向品質(zhì)要銷(xiāo)量，向品牌要溢價(jià)。

蜂巢的電池發(fā)布會(huì)一出來(lái)，很多投資公司出來(lái)打聽(tīng)蜂巢怎么投。

長(zhǎng)城這波搞電池的操作，不僅在消費(fèi)市場(chǎng)引起關(guān)注，還在資本市場(chǎng)掀起了波瀾。

可以說(shuō)是效果杠杠的。

然后就有投資界朋友出來(lái)問(wèn)了——除了長(zhǎng)城，還有哪家車(chē)企搞電池了呢？我們都想看一看。

可惜答案是，目前搞電池的國(guó)內(nèi)整車(chē)企業(yè)，事實(shí)上并沒(méi)有幾家。

對(duì)于不搞電池，車(chē)企給出的標(biāo)準(zhǔn)答案是——汽車(chē)是機(jī)械工業(yè)，電池是電化學(xué)，差異太大，搞起來(lái)風(fēng)險(xiǎn)高。

然而要我說(shuō)，根本就不是這樣。

我直接給結(jié)論——自主車(chē)企搞不搞電池，跟風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系不大，跟企業(yè)的戰(zhàn)略定位有關(guān)系。凡是自主產(chǎn)品有量，對(duì)自己的自主產(chǎn)品有戰(zhàn)略性定位的企業(yè)都在搞電池。凡是自主萎縮，對(duì)自己未來(lái)的自主品牌產(chǎn)品并沒(méi)信心的企業(yè)，都對(duì)電池沒(méi)什么布局。

反過(guò)來(lái)也成立——凡是搞電池的企業(yè)，自主產(chǎn)品發(fā)展的都還不錯(cuò)，對(duì)自己自主產(chǎn)品的未來(lái)也有野心。凡是對(duì)電池沒(méi)什么布局的產(chǎn)品，自主整車(chē)整體應(yīng)該發(fā)展的也不怎么樣。

這個(gè)結(jié)論你可以當(dāng)做一個(gè)管窺整車(chē)企業(yè)戰(zhàn)略真假的照妖鏡。

下次你再看到有整車(chē)企業(yè)出來(lái)宣傳——我要世界第一，我要中國(guó)最牛。你去看看他電池領(lǐng)域有沒(méi)有形成布局，如果沒(méi)有，十有八九是假的。

這個(gè)方法，在經(jīng)濟(jì)學(xué)里叫做“顯示性偏好”，你說(shuō)你是好人，不能只聽(tīng)你說(shuō)了啥，還要看你干了啥。

好，言歸正傳，我們來(lái)看為啥電池的布局和車(chē)企對(duì)整車(chē)的戰(zhàn)略方向密切相關(guān)。

一、哪些整車(chē)廠在搞電池

搞電池的車(chē)企，最有名的莫過(guò)于比亞迪。然而因?yàn)楸葋喌媳旧砭褪亲鲭姵爻錾恚荒茏鳛榈湫偷恼?chē)廠看待，所以這里我們不談他。

除了比亞迪之外，直接投資動(dòng)力電池，做到電芯層面的企業(yè)，目前傳統(tǒng)車(chē)企加上造車(chē)新勢(shì)力一共三家。

第一家，就是前邊提到的長(zhǎng)城汽車(chē)。

有人說(shuō)為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，長(zhǎng)城雖然做電芯，但是把電芯公司——蜂巢能源隔離在了長(zhǎng)城以外，由魏建軍單獨(dú)持股，蜂巢跟長(zhǎng)城股權(quán)上沒(méi)關(guān)系。

我查了一下，還真不是。

下邊是天眼查對(duì)蜂巢能源的股權(quán)穿透圖

（圖：蜂巢能源股權(quán)穿透圖，來(lái)源：天眼查）

由下向上順藤摸瓜可以看到，蜂巢能源向上兩級(jí)就是保定長(zhǎng)城控股集團(tuán)有限公司，這個(gè)公司由魏建軍直接控制，100%控股蜂巢能源，并沒(méi)有要規(guī)避長(zhǎng)城這個(gè)品牌的意思。

有人肯定要抬杠說(shuō)這個(gè)公司跟長(zhǎng)城汽車(chē)是兩碼事。所以我們來(lái)看看長(zhǎng)城汽車(chē)和這個(gè)保定長(zhǎng)城控股集團(tuán)是啥關(guān)系。

（圖：長(zhǎng)城汽車(chē)企業(yè)關(guān)系圖譜，來(lái)源：天眼查）

由圖可知，除了A、H股上的公眾股外，長(zhǎng)城汽車(chē)的股權(quán)由保定創(chuàng)新長(zhǎng)城資產(chǎn)管理有限公司控制，長(zhǎng)城汽車(chē)是他的控股子公司。

而這家保定創(chuàng)新長(zhǎng)城資產(chǎn)管理有限公司和前邊提到的蜂巢能源的母公司——保定瑞茂企業(yè)管理咨詢(xún)有限公司同屬于保定長(zhǎng)城控股集團(tuán)。

（圖：長(zhǎng)城控股集團(tuán)企業(yè)關(guān)系圖譜，來(lái)源：天眼查）

在圖中我專(zhuān)門(mén)把兩個(gè)關(guān)鍵公司保定創(chuàng)新長(zhǎng)城和保定瑞茂用紅圈圈了起來(lái)。

記住他們倆前者是長(zhǎng)城汽車(chē)的母公司，后者是蜂巢能源的母公司，二者同屬于長(zhǎng)城控股集團(tuán)。長(zhǎng)城控股集團(tuán)由魏建軍占有99%股權(quán)絕對(duì)控制。

也就是說(shuō)長(zhǎng)城汽車(chē)和蜂巢能源同屬長(zhǎng)城控股集團(tuán)的二級(jí)子公司，長(zhǎng)城控股集團(tuán)是他們共同的總部。

所以長(zhǎng)城把動(dòng)力電池和汽車(chē)隔離開(kāi)了嗎？并沒(méi)有！

第二家搞動(dòng)力電池，搞到電芯的整車(chē)廠是吉利汽車(chē)。

吉利旗下的電芯廠，品牌叫衡遠(yuǎn)，分兩家，一個(gè)山東衡遠(yuǎn)，一個(gè)浙江衡遠(yuǎn)，是把LG之前在南京的工廠搬過(guò)去搞出來(lái)的，據(jù)說(shuō)內(nèi)部技術(shù)實(shí)力不弱。

但長(zhǎng)久以來(lái)由于低調(diào)，江湖傳言也是衡遠(yuǎn)和吉利隔離開(kāi)的。

（圖：山東衡遠(yuǎn)企業(yè)關(guān)系圖譜，來(lái)源：天眼查）

（圖：浙江衡遠(yuǎn)股權(quán)穿透圖，來(lái)源：天眼查）

由圖可見(jiàn)，山東衡遠(yuǎn)屬于吉利汽車(chē)和凱榮投資的子公司，浙江衡遠(yuǎn)則是洪橋動(dòng)力和上海華普的子公司。而凱榮投資、洪橋動(dòng)力以及上海華普——無(wú)論華普汽車(chē)還是華普資產(chǎn)——都是吉利控股集團(tuán)的子公司。所以與長(zhǎng)城一樣，吉利的電芯業(yè)務(wù)也是和汽車(chē)業(yè)務(wù)并屬于控股集團(tuán)旗下，與上市公司隔離開(kāi)，但并未與母公司刻意隔離。

唯一把電池隔離的很明顯的企業(yè)是造車(chē)新勢(shì)力——威馬。

威馬旗下的電芯企業(yè)叫新敏雅，一個(gè)四川新敏雅、一個(gè)湖南新敏雅，還有一個(gè)大連新敏雅，通過(guò)各種復(fù)雜方式與威馬形成。

2018年，四川新敏雅在綿陽(yáng)三臺(tái)縣正式開(kāi)工，項(xiàng)目投資166億元，規(guī)劃年產(chǎn)能達(dá)15GWh，可滿(mǎn)足30萬(wàn)輛整車(chē)配套。

這就是中國(guó)國(guó)內(nèi)主要的三家直接做電芯的整車(chē)企業(yè)。這幾家什么樣大家也知道。

吉利對(duì)標(biāo)的是大眾和豐田，要做全球性的大車(chē)廠，目前的已經(jīng)形成從中低端寶騰，到吉利，到中高端領(lǐng)克，再到豪華車(chē)沃爾沃，以及超跑蓮花的完整布局。對(duì)標(biāo)大眾的基本盤(pán)已經(jīng)形成，未來(lái)全球銷(xiāo)量要像大眾一樣，搞出全球上千萬(wàn)輛。這樣的目標(biāo)規(guī)模，加上全面電動(dòng)化的行業(yè)前景。沒(méi)有自有的電池廠控制核心資源，這樣的戰(zhàn)略簡(jiǎn)直就是在開(kāi)玩笑。

所以他是電池布局和整體戰(zhàn)略相匹配。從戰(zhàn)略解釋電池布局講的通，從電池布局講戰(zhàn)略也講的通。邏輯是順的。

長(zhǎng)城也是同樣的道理。未來(lái)5年，實(shí)現(xiàn)哈弗單年銷(xiāo)量200萬(wàn)輛，成為全球?qū)I(yè)SUV第一品牌，SUV品牌的海外銷(xiāo)量占比從2%提高到20%。同時(shí)在俄羅斯、澳洲、南美洲、東南亞、中東、非洲等多個(gè)國(guó)家及地區(qū)進(jìn)行市場(chǎng)拓展。這樣的國(guó)際化架構(gòu)，核心資源掌控能力必須不能弱，何況長(zhǎng)城本身就是高度掌控核心資源實(shí)現(xiàn)低成本的企業(yè)。他的戰(zhàn)略與電池布局同樣匹配。

威馬我就不細(xì)說(shuō)了，造車(chē)新勢(shì)力中唯一既拿的出手，又主打走量的企業(yè)，稍微向長(zhǎng)遠(yuǎn)看，總要考慮核心資源的問(wèn)題。

戰(zhàn)略這個(gè)東西，國(guó)內(nèi)大多企業(yè)容易把他玩成基本靠吹的套路。但實(shí)質(zhì)上戰(zhàn)略是選定目標(biāo)之后，資源的調(diào)配與能力的補(bǔ)足。沒(méi)有針對(duì)目標(biāo)的資源與能力匹配，根本談不上戰(zhàn)略。

電池就是電動(dòng)汽車(chē)的核心能力與核心資源。結(jié)合這幾家的布局，你再看看國(guó)內(nèi)那些天天喊著要全球領(lǐng)先，國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的車(chē)廠。喊完之后，啥都不做，別人沒(méi)信，自己先嗨起來(lái)。

這就有點(diǎn)尷尬了。

二、搞電池風(fēng)險(xiǎn)真的高嗎？

說(shuō)搞電池風(fēng)險(xiǎn)高的人，總愛(ài)說(shuō)你看，因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)很高，所以吉利、長(zhǎng)城都把電池和整車(chē)廠隔離開(kāi)了。第一部分我已經(jīng)分析了。顯然并沒(méi)有。電池在吉利、長(zhǎng)城兩大集團(tuán)內(nèi)部是和電池并列的子公司。

所以這個(gè)以訛傳訛證明搞電池風(fēng)險(xiǎn)高的證據(jù)也就不攻自破了。然后我們來(lái)說(shuō)道說(shuō)道風(fēng)險(xiǎn)的問(wèn)題。

目前流傳的關(guān)于搞電池風(fēng)險(xiǎn)高的兩種主流說(shuō)法：一是從汽車(chē)機(jī)械產(chǎn)品到電池的電化學(xué)產(chǎn)品，領(lǐng)域跨度很大，所以風(fēng)險(xiǎn)高，不能搞；二是電池技術(shù)路線變化快，搞了風(fēng)險(xiǎn)大。

在變革的年代說(shuō)某領(lǐng)域跨度大不能搞，其實(shí)是件蠻搞笑的事情。

1908年美國(guó)最大的馬車(chē)制造商威廉姆·C·杜蘭特，買(mǎi)下了別克汽車(chē)公司，然后又并進(jìn)來(lái)奧茲汽車(chē)公司、奧克蘭汽車(chē)公司和凱迪拉克汽車(chē)公司成立了延續(xù)至今的通用汽車(chē)。

造馬車(chē)出身的杜蘭特在上個(gè)世紀(jì)初大變革的年代，可從沒(méi)因?yàn)樵彀l(fā)動(dòng)機(jī)和養(yǎng)馬之間領(lǐng)域跨度太大，而讓通用的發(fā)動(dòng)機(jī)控制在別人的手里。恰恰相反，通用從那時(shí)到現(xiàn)在都是重要的發(fā)動(dòng)機(jī)供應(yīng)商之一。也因此支撐了自身百年企業(yè)的基業(yè)。

試想在20世紀(jì)第二個(gè)十年間，杜蘭特不選擇跨領(lǐng)域造發(fā)動(dòng)機(jī)，和選擇呆在自己原來(lái)的領(lǐng)域養(yǎng)馬。你會(huì)覺(jué)得這是一種控制風(fēng)險(xiǎn)的行為嗎？顯然不會(huì)。

從今天回頭去看，在那種時(shí)候不選擇跨領(lǐng)域，還去養(yǎng)馬，簡(jiǎn)直就是愚蠢。

同樣的道理用在今天的電動(dòng)汽車(chē)發(fā)展上，很多人就想不明白。

2015年以后，中國(guó)汽車(chē)增長(zhǎng)乏力的狀況已經(jīng)被多家長(zhǎng)期預(yù)見(jiàn)到，汽車(chē)新能源化開(kāi)始發(fā)端。

但是即使跑在最前面的企業(yè)，也沒(méi)想過(guò)要去跨領(lǐng)域掌控電池。恰恰相反，一眾車(chē)企在自己最熟悉的領(lǐng)域瘋狂“養(yǎng)馬”——他們?cè)谌珖?guó)范圍內(nèi)大肆擴(kuò)產(chǎn)能，造車(chē)間，

2018年行業(yè)驟然下滑，從投資者到媒體紛紛指責(zé)汽車(chē)行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩。“養(yǎng)馬”的愚蠢已經(jīng)充分體現(xiàn)，跨領(lǐng)域升級(jí)走出調(diào)整階段的訴求呼之欲出。然后還有人信誓旦旦的說(shuō)——跨領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)太高，不能輕易去做。

究竟誰(shuí)才是真正的風(fēng)險(xiǎn)呢？

至于電池技術(shù)路線變化太快的問(wèn)題，其實(shí)那非但不是搞電池的風(fēng)險(xiǎn)，恰恰是搞電池的優(yōu)勢(shì)。

在變革創(chuàng)新的時(shí)代，所有的技術(shù)路線變化都快。

有些技術(shù)變化我們預(yù)先知道，甚至有技術(shù)路線圖，他的風(fēng)險(xiǎn)其實(shí)相對(duì)小。

大部分技術(shù)，我們并不確切的知道他下一步會(huì)怎么樣，只能用不斷的發(fā)展來(lái)逐步淘汰。誰(shuí)不幸被先進(jìn)技術(shù)選入淘汰的行列，誰(shuí)就只能悲劇性的成為歷史的塵埃。

這樣的技術(shù)我們都經(jīng)歷過(guò)。

VCD、DVD機(jī)今何在？

呼機(jī)手機(jī)商務(wù)通，當(dāng)年的廣告詞叫做一個(gè)都不能少，現(xiàn)在是一個(gè)都不存在了。

風(fēng)靡一時(shí)的數(shù)碼相機(jī)，乃至功能手機(jī)都基本笑聲匿跡了。而在汽車(chē)行業(yè)，大家可能不知道。燃油車(chē)之所以能興起，是因?yàn)?911年查爾斯凱特林發(fā)明了電驅(qū)動(dòng)自動(dòng)啟動(dòng)系統(tǒng)之后才飛入千萬(wàn)家的。在這之前，燃油車(chē)就是個(gè)冒著濃煙，要靠人力手搖手柄啟動(dòng)，動(dòng)不動(dòng)啟動(dòng)起來(lái)的汽車(chē)就會(huì)把搖手柄的主人撞成殘廢的奇怪機(jī)器。

在1911年之前，體面人不會(huì)喜歡燃油汽車(chē)，那時(shí)電動(dòng)汽車(chē)的天下。而1911年之后，一切都變了。點(diǎn)大火讓燃油車(chē)變得輕松優(yōu)雅。尚不完善的電池驅(qū)動(dòng)的電動(dòng)車(chē)一下就被比了下去，并迅速被退出歷史舞臺(tái)。與這些完全沒(méi)有可預(yù)見(jiàn)性的技術(shù)變遷相比。

電池技術(shù)路線的變遷是何其清晰——從磷酸鐵鋰到三元再到凝膠態(tài)再到固態(tài)。你能看到這些多個(gè)技術(shù)路線，能預(yù)見(jiàn)到下一個(gè)或下一批技術(shù)路線，這本身就已經(jīng)比大多數(shù)技術(shù)變革都增加了確定性。所以，我總結(jié)下自己的觀點(diǎn)。

所有的技術(shù)變革都有風(fēng)險(xiǎn)，電池能看到那么多未來(lái)的技術(shù)路線，他反而是相對(duì)小的那個(gè)。因?yàn)榇蠖鄶?shù)技術(shù)，你根本不知道下一步會(huì)怎樣。那里有成群的黑天鵝在在等著吞沒(méi)你。

比起跨領(lǐng)域去搞電池，趴著不動(dòng)，甚或在原有的領(lǐng)域里大建工廠才是真的作死級(jí)的風(fēng)險(xiǎn)。

所以，如果我信基督，我會(huì)禱告——愿上帝賜予智慧，讓我們的行業(yè)分辨出啥是真正的風(fēng)險(xiǎn)。

三、為啥車(chē)企一定要搞電池？

并不是汽車(chē)企業(yè)一定要搞電池，而是做集成制造的企業(yè)總要掌握點(diǎn)核心技術(shù)。我們從做的比較好的技術(shù)型企業(yè)看過(guò)來(lái)。

寧德時(shí)代雖然做電芯，但僅僅攪拌、涂布、卷繞、分成、化容、檢測(cè)這些工藝流程還不夠。掌握從三元、到負(fù)極、電解液再到設(shè)備的全產(chǎn)業(yè)鏈技術(shù)，輸出標(biāo)準(zhǔn)、輸出技術(shù)，才能夠?qū)崿F(xiàn)使用中低檔供應(yīng)商，卻能做出上佳電池的業(yè)界傳奇。

華為生產(chǎn)手機(jī)雖然大部分代工，但新機(jī)型的第一代產(chǎn)品卻是自己生產(chǎn)。只靠PCB裝板、印刷、SMT貼片、焊接、填充、校準(zhǔn)也是不夠的。華為逐漸能夠生產(chǎn)芯片，能夠有自己的操作系統(tǒng)，甚至生產(chǎn)線上的關(guān)鍵設(shè)備都可以自己生產(chǎn)。

只有掌控了這些，才能掌握產(chǎn)品的核心，才能根據(jù)消費(fèi)者需求，隨心所欲的打造優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品。

中國(guó)汽車(chē)企業(yè)發(fā)展到今天并不是組裝不了汽車(chē)，而是這么多年來(lái)始終做不出過(guò)硬的發(fā)動(dòng)機(jī)和變速器，做不出核心電子電器元件。而在汽車(chē)生產(chǎn)線上，除了美的收購(gòu)來(lái)的庫(kù)卡，還沒(méi)有一家國(guó)產(chǎn)企業(yè)能制造汽車(chē)生產(chǎn)設(shè)備。

這是我們一步步要解決的東西。未來(lái)面對(duì)新能源汽車(chē)與智能網(wǎng)聯(lián)汽車(chē)雙重變革。整車(chē)廠不僅要做電池，還要做電機(jī)、電控，自己有能力生產(chǎn)IGBT芯片，自己搞智能網(wǎng)聯(lián)關(guān)鍵模塊，自己搞大數(shù)據(jù)和云端系統(tǒng)。

掌握關(guān)鍵的東西，控制好成本，打造出品質(zhì)，保證超高的一致性，最終上升為可靠的品牌。而不是躺在原來(lái)一堆東西上睡大覺(jué)，什么新的東西都委托給供應(yīng)商，以自己結(jié)交了成千上萬(wàn)的知名供應(yīng)商為榮，還美其名曰生態(tài)圈。

在商業(yè)的世界，只有永恒的利益，沒(méi)有永恒的朋友。醒醒吧！舒適圈里迎接變革的廣大整車(chē)企業(yè)！